journalsr Южно-российский журнал социальных наук South-Russian Journal of Social Sciences 2618-8007 2619-0567 Кубанский государственный университет RU 342 10.31429/26190567-26-4-56-76 Научная статья Original article Социологические интерпретации Sociological Interpretations Пенсионные индексы как инструмент анализа и оценки систем пенсионного обеспечения Pension Indices as a Tool for The Analysis and Evaluation of Pension Systems https://orcid.org/0000-0001-6410-5643 Синдяшкина Е.Н. Синдяшкина Евгения Николаевна Sindyashkina Evgeniya N. Syndyash@yandex.ru

ИМЭМО им. Е. М. Примакова РАН, Профсоюзная ул., 23, Москва, 117997, Россия.

Primakov National Research Institute of World Economy and International Relations of Russian Academy of Sciences (IMEMO), Profsoyuznaya St., 23, Moscow, 117997, Russia

 ИМЭМО им. Е. М. Примакова РАНPrimakov National Research Institute of World Economy and International Relations of Russian Academy of Sciences (IMEMO) 30 12 2025 26 4 56 76 09 10 2025 15 11 2025 30 12 2025 Copyright (c) 2026 Синдяшкина Е.Н. 2026 Синдяшкина Е.Н. Это произведение доступно по лицензии Creative Commons «Attribution» («Атрибуция») 4.0 Всемирная.

В статье рассматривается методология расчета индексов, используемых в настоящее время для оценки и сравнения пенсионного обеспечения в разных странах, а также построенные на основании индексов международные рейтинги пенсионных систем. Целью исследования является определение аналитического потенциала пенсионных индексов, их объективности, возможностей использования для анализа российской системы пенсионного обеспечения. В современном мире обостряются проблемы пенсионного обеспечения населения, усиливается разбалансированность пенсионных систем. В числе основных вызовов для пенсионных систем — долгосрочный тренд старения населения, интенсивные изменения на рынке труда, финансовая нестабильность, риски долгосрочного инвестирования пенсионных накоплений. В этих условиях повышается значимость объективного анализа параметров пенсионных систем, сравнительной оценки систем пенсионного обеспечения и проводимых пенсионных реформ в разных странах. Одним из инструментов анализа и оценки пенсионных систем являются композитные индексы. Автор рассматривает пенсионные индексы Allianz Pension Index (API), Melbourne Mercer Global Pension Index (GPI), Natixis Global Retirement Index (GRI). В статье представлена сравнительная характеристика построенных на основе индексов страновых рейтингов пенсионных систем и места в них России. Особое внимание уделено социально-­экономическим и демографическим факторам, влияющим на достаточность размеров пенсии и долгосрочную устойчивость систем пенсионного обеспечения. Анализируются рекомендации разработчиков индексов по реформированию систем пенсионного обеспечения в разных странах. Представлены выводы о возможностях и методологических ограничениях применения различных интегральных индексов для анализа и ранжирования пенсионных систем. По результатам исследования высказываются также предложения по совершенствованию инструментария анализа пенсионных систем.

The article outlines the methodology for determining the indices currently used in different countries to evaluate and contrast pension benefits, as well as for the global rankings of pension systems based on the indices. The purpose of the study is to determine the analytical potential of pension indices, their objectivity, and the possibilities of using them to analyze the Russian pension system. Pension provision problems are becoming increasingly acute in today’s society, and the imbalance of pension systems is on the rise. Among the main challenges for pension systems are the long-term trend of population aging, intense changes in the labor market, financial instability, and risks of long-term investment of retirement savings. In this context, it is imperative to conduct an objective analysis of the parameters of pension systems, compare them, and assess the reforms undertaken in various countries. One way to analyze and evaluate pension systems involves using composite indices. In the study, the author reviews the following pension indices: Allianz Pension Index (API), Melbourne Mercer Global Pension Index (GPI), and Natixis Global Retirement Index (GRI). The article presents comparative characteristics of pension system ratings in different countries and shows Russia’s place among them. Special attention is given to socio-­economic and demographic factors affecting the adequacy of pensions and the long-term sustainability of pension systems. The recommendations of index developers on reforming pension systems in different countries are analyzed. Conclusions on the possibilities and methodological limitations of different integrated indices for analyzing and ranking of pension systems are made. The study also suggests improvements for the analysis tools used in pension systems.

 пенсионная модель пенсионная система пенсионная политика индексы рейтинги достаточность устойчивость демографические факторы качество жизни pension model pension system pension policy indices ratings adequacy sustainability demographic factors quality of life Агрба, Л.А. (2024). Индексация или инсинуация: ранжирование государств как инструмент политического манипулирования и (пост)культурного влияния. Концепт: философия, религия, культура, 8(3), 97-110. DOI: 10.24833/2541-8831-2024-3-31-97-110 Алексеева, И.Ю. (2019). Индекс счастья и конец истории. Философия и общество, 4(93), 56-64. DOI: 10.30884/jfio/2019.04.03 Балыкова, У.А. (2024). Модели пенсионного обеспечения в Российской Федерации и зарубежных странах. Вестник евразийской науки, 16(s5), 1-10. Белоусова, И.А. (2015). Проблемы и перспективы рейтингового оценивания политической стабильности. Вестник Российского университета дружбы народов. Серия: Политология, 3, 35-46. DOI: 10.22363/2313-1438-2015-3-35-46 Биткина, И.К. (2020). К вопросу об эффективности накопительных элементов пенсионной системы: международный опыт. Финансы: теория и практика, 24(5), 24-40. DOI: 10.26794/2587-5671-2020-24-5-24-40 Биткина, И.К. (2021). Влияние структурных факторов на финансовую стабильность европейских пенсионных систем. Современная Европа, 6(106), 120-132. DOI: 10.15211/soveurope62021120132 Горлин, Ю.М., Салмина, А.А., Ляшок, В.Ю. (2021). Эмпирические пенсионные индикаторы: межстрановые сравнения и методология для России. Журнал Новой экономической ассоциации, 4, 122-141. DOI: 10.31737/2221-2264-2021-52-4-5 Гурвич, Е.Т. (2019). Развилки пенсионной реформы: российский и международный опыт. Вопросы экономики, 9, 5-39. DOI: 10.32609/0042-8736-2019-9-5-39 Доклад Всеобщей конфедерации профсоюзов и Международной ассоциации пенсионных и социальных фондов «О пенсионном обеспечении граждан в странах региона» (2023). Всеобщая конфедерация профсоюзов. Международное профсоюзное объединение. Режим доступа https://gctu-cgs.org/analytical_materials/1089/?ysclid=mffa3qdcqn997693047 Иванов, В.Г. (2015). «Charts power» — «рейтинговая сила» как инструмент мягкой силы и экономическое оружие: технологии использования и стратегии противодействия: монография. Москва: ИНФРА–М. Иванов, В.Г. (2016). «Рейтинговая сила» («Charts Power») как инструмент политического и экономического влияния: концептуальный анализ, стратегии использования и модели противодействия (Автореферат докторской диссертации). Москва. Пудовкин, А.В. (2016). Мировой опыт использования добровольных и обязательных накопительных пенсионных систем: уроки для России. Вестник МГИМО-Университета, 3(48), 258-264. Садовая, Е.С. (2021). Механизм формирования неравенства на рынке труда в цифровую эпоху. Социально-трудовые исследования, 3, 32-44. DOI: 10.34022/2658-3712-2021-44-3-32-44 Садовая, Е.С., Бардин, А.Л., Довбыш, Е.Г. (2016). Индексы социального самочувствия как инструмент исследования и прогнозирования этнополитических конфликтов. Мировая экономика и международные отношения, 9, 57-66. Швандар, К.В., Анисимова, А.А. (2021). Подходы к реформированию пенсионных систем в мире и рекомендации для России. Финансовый журнал, 13(1) 125-135. DOI: 10.31107/2075-1990-2021-1-125-135 Шестакова, Е. (2024). Задачи стабилизации действующих пенсионных систем и основные векторы реформ в практике зарубежных стран. Общество и экономика, 5, 45-57 DOI: 10.31857/S0207367624050045 Ярославцева, А.О. (2012). Сравнительные рейтинги и индексы как инструменты измерения политической стабильности. Вестник Российского университета дружбы народов. Серия: Политология, 2, 103-114. Amman, M., Ehmann, C. (2017). Is Governance Related to Investment Performance and Asset Allocation? Empirical Evidence from Swiss Pension Funds. Swiss Journal of Economics and Statistics, 153(3), 293-339. DOI: 10.1007/BF03399510 Bandura, R. (2008). A Survey of Composite Indices Measuring Country Performance: 2008 Update. New York: Office of Development Studies, United Nations Development Programme (UNDP). Barr, N., Diamond, P. (2009). Reforming Pensions: Principles, Analytical Errors and Policy Directions. International Social Security Review, 2(62), 5-29. DOI: 10.1111/j.1468-246X.2009.01327.x Beaumont, P., Towns, A.E. (2021). The Rankings Game: A Relational Approach to Country Performance Indicators. International Studies Review, 4(23), 1467-1494. Chybalski, F. (2016). The Multidimensional Efficiency of Pension System: Definition and Measurement in Cross-Country Studies. Social Indicators Research, 128, 15-34. DOI: 10.1007/s11205-015-1017-3 Cooley, A., Snyder, J. (2015). Ranking the World: Grading States as a Tool of Global Governance. Cambridge: Cambridge University Press. Foa, R., Tanner, J.C. (2012). Methodology of the Indices of Social Development. ISD Working Paper Series, 4, 1-66. Handbook on Constructing Composite Indicators: Methodology and User Guide (2008). Minnesota: OECD Publication. Kelley, J.G., Simmons, B.A. (2015). Politics by Number: Indicators as Social Pressure in International Relations. American Journal of Political Science, 59, 55-70. DOI: 10.1111/ajps.12119 Mercer CFA Institute Global Pension Index 2025 (2025). CFA Institute Research and Policy Center. Retrieved from global-pension-index‑2025_main-report_final.pdf Nardo, M., Saisana, M., Saltelli, A., Tarantola, S. (2005). Tools for Composite Indicators Building. Brussel: Joint Research Centre — European Commission. Natixis Global Retirement Index. Living on a Prayer. Retirement Dreams Dampened by Inflation and Uncertainty in 2025. (2025). Natixis Investment Managers. Retrieved from https://www.im.natixis.com/en-latam/insights/investor-sentiment/2025/global-retirement-index Pension Adequacy Report — Current and Future Income Adequacy in Old Age in the EU. Volume 1 (2021). European Commission. Retrieved from https://employment-social-affairs.ec.europa.eu/pension-adequacy-report-current-and-future-income-adequacy-old-age-eu_en Pensions at a Glance 2023: OECD and G20 Indicators (2023). OECD Publishing, Paris. Retrieved from https://www.aca.lu/en/pensions-at-a-glance‑2023‑oecd-and-g20‑indicators/ Sharpe, A. (2004). Literature Review of Frameworks for Macro-indicators. Ottawa: Centre for the Study of Living Standards. The Silver Swan (2020). Allianz Pension Report. Retrieved from https://www.allianz.com/en/economic_research/insights/publications/specials_fmo/28052020_Pension_Report.html Time to walk the talk (2025). Allianz Global Pension Report. Retrieved from https://www.allianz.com/en/economic_research/insights/publications/specials_fmo/250130-Allianz-global-pension-report.html Trunkos, J. (2013). What is Soft Power Capability and how does it Influence Foreign Policy? South Carolina: University of South Carolina. Wolf, I., Caridad, L., DelRio, L. (2021). Pension Reforms and Risk Sharing Cycle: A Theory and Global Experience. International journal of economics and business administration, IX(I), 225-243. DOI: 10.35808/ijeba/669 World Social Protection Report 2017-19 (2017). Geneva: ILO.